L’intelligenza artificiale non è l’unico motore di trasformazione del settore assicurativo. Secondo lo studio di McKinsey & Company “The strategic new arenas reshaping insurance“, pubblicato a settembre 2026, sono 18 le industrie ad alta crescita destinate a creare nuovi rischi e opportunità per le compagnie.
Per le assicurazioni, queste trasformazioni rappresentano una possibilità di crescita in una fase caratterizzata dal rallentamento dei premi e dalla ricerca di nuovi bacini di business. Ma richiedono anche un ripensamento dei prodotti, dei criteri di sottoscrizione e della gestione dei sinistri.
Da dove arriverà la prossima ondata di crescita per il settore assicurativo?
Tra queste figurano cybersecurity, cloud, commercio elettronico, veicoli elettrici, robotica, spazio e biotecnologie. Questi mercati potrebbero generare complessivamente tra 29mila e 48mila miliardi di dollari di ricavi entro il 2040, contribuendo fino a un terzo della crescita economica globale. Tra il 2022 e il 2025, i loro ricavi sono cresciuti a una velocità circa dieci volte superiore rispetto a quella degli altri settori.
Dalle polizze vita alla mobilità elettrica: cambiano i rischi
Secondo McKinsey, le nuove industrie influenzeranno il settore su quattro fronti: comparsa di nuove esposizioni, cambiamenti nella frequenza e nella gravità dei sinistri, riduzione dei costi operativi e revisione delle ipotesi attuariali.
Nel ramo vita, le innovazioni biotecnologiche e i farmaci contro l’obesità basati su GLP-1 potrebbero modificare mortalità e aspettativa di vita, rendendo necessario aggiornare pricing e riserve. Anche la diffusione dei test genetici e della medicina personalizzata potrebbe favorire valutazioni assicurative più individualizzate, sollevando questioni etiche e regolamentari. Nei rami danni, la diffusione dei veicoli elettrici comporta invece costi di riparazione delle batterie superiori del 20-30% rispetto ai modelli tradizionali, oltre a nuovi rischi di incendio. La mobilità autonoma potrebbe spostare progressivamente le responsabilità dai conducenti ai produttori, alle piattaforme e ai fornitori tecnologici. Un’altra opportunità arriva dall’embedded insurance, che integra le coperture direttamente nei processi di acquisto online. Cresce inoltre la domanda di polizze cyber per proteggere individui e imprese da ransomware, furti d’identità e attacchi informatici.
Cyber risk, data center e robotica: le nuove sfide per le imprese
Le assicurazioni commerciali dovranno confrontarsi con rischi sempre più concentrati e interconnessi. La cybersecurity, in particolare, può generare sinistri simultanei su larga scala quando una vulnerabilità informatica coinvolge migliaia di aziende. Per affrontare queste esposizioni, Beazley ha sviluppato strumenti di trasferimento del rischio attraverso catastrophe bond dedicati al cyber. Anche la crescita dei data center e dei servizi cloud aumenta la complessità delle coperture. Una singola interruzione può coinvolgere contemporaneamente numerose imprese, mentre le strutture hyperscale possono superare i 10 miliardi di dollari di valore assicurato. Tra gli altri comparti sotto osservazione figurano l’industria spaziale, i semiconduttori e la robotica. L’aumento dei satelliti in orbita, la concentrazione geografica della produzione di chip e l’impiego di robot autonomi in ambienti industriali e pubblici introducono nuove responsabilità e rischi di interruzione delle attività.
L’intelligenza artificiale trasforma il modello assicurativo
L’AI rappresenta un fattore trasversale a tutti i rami. Oltre a generare nuove esposizioni legate a errori decisionali, privacy e attacchi informatici, può migliorare underwriting, prevenzione e gestione dei sinistri, riducendo i costi operativi. McKinsey porta ad esempio Ping An, che ha automatizzato quasi il 60% dei sinistri relativi agli infortuni e alla salute, e Zurich, che utilizza strumenti di intelligenza artificiale per individuare potenziali frodi nella gestione dei sinistri non motor.
La sfida per le compagnie assicurative
Per cogliere le opportunità delle 18 nuove industrie, le compagnie dovranno valutare l’esposizione dei propri portafogli, sviluppare competenze specialistiche e individuare nuove modalità di accesso al capitale e alla riassicurazione. La capacità di anticipare l’evoluzione dei rischi e aggiornare i modelli di pricing e sottoscrizione sarà determinante. La sfida, secondo McKinsey, non consiste soltanto nell’assicurare nuovi mercati, ma nel ripensare il modo in cui il rischio viene individuato, valutato e trasferito.
